الفرق بين اوردر بلوك وبريكير بلوك وMitigation Block

ما هو اوردر بلوك؟

اوردر بلوك هو آخر شمعة معاكسة قبل حركة اندفاعية قوية تؤدي إلى إزاحة سعرية وكسر في هيكل السوق. تخيل أن السوق في اتجاه صاعد. يتراجع السعر قليلًا، ويشكل شمعة هابطة أخيرة، ثم ينطلق بقوة ويكسر القمة السابقة. في هذه الحالة تصبح تلك الشمعة الهابطة اوردر بلوك صاعدًا.

أهمية اوردر بلوك لا تأتي من الشمعة نفسها، بل من حقيقة أن السعر غادر المنطقة بزخم قوي ونجح في تغيير هيكل السوق. وهذا قد يشير إلى أن المشاركين الكبار قاموا ببناء مراكزهم من تلك المنطقة. يراقب المتداولون رد الفعل. فإذا دافع المشترون عن المنطقة مرة أخرى، يمكن أن تعمل كدعم عالي الاحتمالية. وفي الاتجاه الهابط تنعكس الفكرة نفسها، حيث يعمل اوردر بلوك الهابط كمقاومة.

المصدر: Trading View

كيف يتشكل اوردر بلوك؟

يتشكل اوردر بلوك عندما تحدث ثلاثة أمور بالتسلسل. أولًا، يشكل السعر شمعة معاكسة واضحة أثناء تصحيح أو تماسك. ثانيًا، يغادر السوق تلك المنطقة بزخم قوي ويخلق إزاحة سعرية. ثالثًا، يكسر السعر قمة أو قاعًا سابقًا، مؤكّدًا كسر هيكل السوق.

المصدر: TradingView

ما هو بريكير بلوك؟

بريكير بلوك هو اوردر بلوك كان صالحًا ثم فشل وتغير دوره لاحقًا. لنفترض أن اوردر بلوك صاعدًا عمل كدعم ودفع السعر إلى الأعلى. بعد ذلك يعود السوق ويكسر أسفل المنطقة ويتحول الهيكل إلى هابط.

عندما يعود السعر إلى المنطقة نفسها من الأسفل، فإنها غالبًا ما تعمل كمقاومة بدلًا من الدعم. وهنا يتحول اوردر بلوك الصاعد الفاشل إلى بريكير بلوك هابط. لذلك يرتبط بريكير بلوك غالبًا بانعكاسات الاتجاه وتحول الدعم إلى مقاومة أو العكس، وليس باستمرار الاتجاه.

المصدر: TradingView

كيف يتشكل بريكير بلوك؟

يبدأ بريكير بلوك كاوردر بلوك عادي. لنفترض أن اوردر بلوك صاعدًا دفع السعر إلى الأعلى. في هذه المرحلة يكون الاتجاه الصاعد ما زال قائمًا. لاحقًا يعود السوق، ويخترق قمة سابقة، فيسحب سيولة الشراء ويفعّل أوامر الاختراق.

لكن بدلًا من الاستمرار صعودًا، ينعكس السعر بقوة. ويكون هذا الانعكاس قويًا بما يكفي لكسر آخر قاع صاعد، ما يعني أن الهيكل تحول من صاعد إلى هابط. عند هذه اللحظة يكون اوردر بلوك الأصلي قد فشل. وعندما يعود السعر لاحقًا إلى المنطقة من الأسفل، فإنها غالبًا ما تعمل كمقاومة بدلًا من الدعم، وبذلك يتحول إلى بريكير بلوك.

تكمن أهمية بريكير بلوك في أن السوق يسحب السيولة أولًا ثم ينعكس بعنف، ولهذا ترتبط هذه المناطق غالبًا بإشارات انعكاس أقوى من مجرد تحول دعم ومقاومة تقليدي.

المصدر: TradingView

لماذا يتحول بريكير بلوك إلى مستوى انعكاس؟

عندما يفشل اوردر بلوك الأصلي، يصبح المتداولون الذين اشتروا من تلك المنطقة في مراكز خاسرة. وعند عودة السعر إليها، يحاول كثير منهم الخروج من صفقاتهم.

وفي الوقت نفسه، قد يبدأ متداولون جدد في فتح صفقات بيع من المنطقة نفسها مع الاتجاه الهابط الجديد.

هذا المزيج بين خروج المشترين العالقين ودخول بائعين جدد هو ما يخلق رد الفعل الذي يمنح بريكير بلوك قوته. وفي الانعكاس الصاعد يحدث العكس تمامًا، حيث يتحول اوردر بلوك هابط فاشل إلى دعم.

ما هو Mitigation Block؟

يختلف Mitigation Block لأنه لا يتطلب سحب سيولة رئيسي. يتشكل بعد ما يسمى فشل استمرار الاتجاه (failure swing). يحاول السعر مواصلة الاتجاه لكنه يعجز عن كسر القمة أو القاع السابق.

في اتجاه هابط مثلًا، قد يرتفع السعر لكنه يفشل في تكوين قمة أعلى جديدة، ثم يستعيد البائعون السيطرة ويكسرون قاعًا متوسطًا. عندما يعود السعر لاحقًا إلى أصل تلك الحركة الفاشلة، قد تستخدم المؤسسات هذه العودة لإعادة موازنة مراكزها أو تخفيفها أو إكمالها، وليس بالضرورة لبدء انعكاس كبير. وتسمى هذه المنطقة عادة Mitigation Block.

المصدر: TradingView

كيف يتشكل Mitigation Block؟

تخيل اتجاهًا هابطًا يرتفع فيه السعر لكنه يفشل في كسر القمة السابقة. بعد ذلك يستعيد البائعون السيطرة ويكسرون قاعًا متوسطًا. في هذه المرحلة تكون محاولة الصعود قد فشلت، لكن من دون عملية اصطياد كبيرة للسيولة فوق القمة السابقة.

ثم يعود السعر إلى أصل تلك الحركة الفاشلة قبل أن يواصل الهبوط. وتسمى هذه المنطقة عادة Mitigation Block هابطًا. الفرق الجوهري هنا هو أن السوق لا ينعكس بالضرورة بسبب سحب سيولة، بل غالبًا ما يقوم بإعادة موازنة تدفق الأوامر بعد محاولة استمرار غير ناجحة.

المصدر: TradingView

الفرق الهيكلي بين النماذج الثلاثة

يتشكل اوردر بلوك مع إزاحة سعرية قوية وكسر هيكل السوق في اتجاه الترند، بينما يبقى الاتجاه الأساسي صالحًا.

أما بريكير بلوك فلا يظهر إلا بعد فشل اوردر بلوك الأصلي، وحدوث سحب سيولة، ثم انعكاس قوي وكسر هيكل السوق في الاتجاه المعاكس.

في المقابل، يتشكل Mitigation Block بعد فشل حركة استمرار الاتجاه، حيث يعجز السعر عن كسر القمة أو القاع السابق، ثم يكسر مستوى هيكليًا متوسطًا ويعود لاحقًا لإعادة موازنة المراكز. قد تبدو الشمعة متشابهة في الحالات الثلاث، لكن السياق الهيكلي المحيط بها مختلف تمامًا.

مخاطر التداول بهذه المناطق

من أكبر الأخطاء اعتبار كل شمعة قوية منطقة مؤسسية. فكثير من الشموع تولد ردود فعل، لكن ليس كل رد فعل ذا معنى. كما أن تجاهل الاتجاه على الإطار الزمني الأكبر خطأ شائع. فقد يفشل اوردر بلوك صاعد على إطار خمس دقائق إذا كان الهيكل على الأربع ساعات هابطًا بقوة.

وتحدث أيضًا ردود فعل كاذبة، حيث قد يحترم السعر المنطقة لفترة قصيرة ثم يخترقها. لذلك يبقى التأكيد وإدارة المخاطر عنصرين أساسيين. الإفراط في رسم عدد كبير من المناطق يسبب ارتباكًا ويؤدي غالبًا إلى صفقات منخفضة الجودة. وأخيرًا، قد تُبطل الأخبار الاقتصادية القوية أو الأحداث الجيوسياسية المفاجئة حتى أقوى مناطق اوردر بلوك وبريكير بلوك وMitigation Block.

المصدر: TradingView